自去年四季度以來(lái)，光伏行業(yè)一片“刀光劍影”，“內卷式競爭”打破了行業(yè)原有的發(fā)展態(tài)勢。身處一線(xiàn)梯隊的隆基綠能(601012.SH)、晶科能源(688223.SH)、晶澳科技(002459.SZ)、天合光能(688599.SH)4家企業(yè)，都不可避免地被拖入競爭的漩渦。

　　“光伏行業(yè)是技術(shù)驅動(dòng)型行業(yè)，固定資產(chǎn)投資容易因技術(shù)迭代而變得過(guò)時(shí)。在這方面，公司風(fēng)格偏穩健，公司在頭部企業(yè)中上游投資是最輕的，在當前形勢下成本有比較好的彈性”，天合光能全球營(yíng)銷(xiāo)總裁楊豹在接受時(shí)代周報記者采訪(fǎng)時(shí)表示，相比起同行更熱衷的垂直一體化策略，天合光能選擇以組件環(huán)節作為立身之本，由于2020年硅料價(jià)格的大幅波動(dòng)對組件環(huán)節帶來(lái)了盈利承壓，才開(kāi)始向上游做一些延伸。

　　“與行業(yè)內其他采取垂直一體化的公司相比，天合光能在早期選擇了橫向發(fā)展模式，使得起初就與同行形成了差異。”楊豹向時(shí)代周報記者解釋了天合光能穿越周期的“秘籍”，“當下，天合光能堅持光儲一體化雙輪驅動(dòng)，并持續加強系統解決方案能力的建設。”

　　把握電芯制造技術(shù) 順應光儲融合大勢

　　今年的SNEC展會(huì )上，光儲融合已是趨勢，幾乎每一家企業(yè)都拿出了光儲融合的產(chǎn)品。

　　“現在儲能從業(yè)的企業(yè)估計都比光伏多了。”楊豹說(shuō)，“據說(shuō)有6000家公司都在做儲能，如何在6000家企業(yè)里脫穎而出?放在第一位的還是創(chuàng )新。”

　　楊豹認為，不論是光伏還是儲能，都屬于技術(shù)密集型行業(yè)。“為此我們建設了國家級實(shí)驗室，大力投入研發(fā)。天合光能還自有12GWH電芯產(chǎn)能。盡管目前電芯價(jià)格下跌，但電芯制造仍是值得把握的重要環(huán)節。若不在技術(shù)層面抓住電芯，很難在整個(gè)系統里實(shí)現技術(shù)突破。”

　　儲能產(chǎn)品的根基是電芯技術(shù)，而電芯決定了儲能系統的性能和成本。但儲能的競爭和光伏幾乎如出一轍。

　　“天合光能關(guān)注著(zhù)不同的電芯技術(shù)路線(xiàn)，避免在競爭中落后。從量產(chǎn)層面來(lái)說(shuō)，磷酸鐵鋰還會(huì )在相當一段時(shí)間內保持主流技術(shù)的地位”，楊豹對電芯技術(shù)保持高度關(guān)注，但他并不認為電芯技術(shù)路線(xiàn)會(huì )如光伏一樣快速迭代。

　　“目前行業(yè)處于一個(gè)比較艱難的局面，現金流很重要。在這種情況下，要通過(guò)技術(shù)迭代快速更新設備會(huì )有些不劃算”，他說(shuō)。

　　電芯技術(shù)保持穩定，意味著(zhù)企業(yè)可以在同一技術(shù)上不斷創(chuàng )新的同時(shí)，逐漸降低成本。

　　時(shí)代周報記者在SNEC上注意到，在天合光能的展臺上可以看到一站式工商業(yè)光儲融合解決方案、行業(yè)首款AI仿生液冷工商業(yè)儲能系統Potentia藍海2、新一代柔性液冷電池艙Elementa金剛2等產(chǎn)品，此外還有500+Ah大容量電芯、7 MWh儲能技術(shù)等新產(chǎn)品或新技術(shù)。

　　天合光能2023年報顯示，報告期內其儲能艙及系統銷(xiāo)售突破中國、歐洲、亞太、北美、中東非、拉美六大區域市場(chǎng)，累計出貨近5GWh，并獲評“2023中國儲能行業(yè)十佳儲能系統集成商”，入選BNEF“2023全球儲能產(chǎn)品及系統集成商可融資性”Top5榜單。

　　儲能業(yè)務(wù)的發(fā)展，在一定程度上也會(huì )促進(jìn)了光伏業(yè)務(wù)的進(jìn)一步發(fā)展。

　　楊豹坦言，光儲一體化意味著(zhù)客戶(hù)群體重合度很高，依托天合光能在光伏行業(yè)27年積累下來(lái)的品牌聲譽(yù)和渠道建設，儲能板塊獲取客戶(hù)也會(huì )比較容易。

　　安全性是儲能產(chǎn)品的重中之重，因此天合光能布局了電芯制造環(huán)節。

　　“把握好電芯制造環(huán)節有利于我們管控好產(chǎn)品質(zhì)量。越是市場(chǎng)競爭惡劣的時(shí)候，越是發(fā)生質(zhì)量風(fēng)險最多的時(shí)候。競爭中會(huì )有大量企業(yè)會(huì )離開(kāi)這個(gè)行業(yè)，他們在離開(kāi)這個(gè)行業(yè)之前，一定會(huì )把庫存清干凈，可能就不會(huì )太在意產(chǎn)品質(zhì)量。如果說(shuō)自己沒(méi)有電芯，向外采購的話(huà)難免容易踩坑”，他說(shuō)。

　　海外產(chǎn)能逐步釋放 面對挑戰充滿(mǎn)信心

　　光伏始終是天合光能雙輪驅動(dòng)中的重要一環(huán)，也是企業(yè)發(fā)展的根基。但在N型替代P型的進(jìn)程中，投資者一直高度關(guān)注光伏企業(yè)的資產(chǎn)減值問(wèn)題。

　　楊豹表示，PERC產(chǎn)線(xiàn)不會(huì )全部改造，部分會(huì )直接報廢。“PERC的減值主要看P型在手訂單有多少，目前訂單比較充裕，公司有信心在行業(yè)內的PERC減值計提會(huì )比較少。”

　　這源于天合光能對技術(shù)的敏銳度。“由于先發(fā)優(yōu)勢，天合光能較早完成了產(chǎn)能爬坡。從TOPCon規模上來(lái)看，公司位于行業(yè)第一梯隊;成本效率也屬于行業(yè)頂尖水平”，楊豹說(shuō)，“N型210組件已成為市場(chǎng)主流，天合光能作為210組件的首倡者，持續保持210組件全球出貨量第一。”

　　楊豹透露，天合光能的產(chǎn)能利用率目前非常高，電池環(huán)節滿(mǎn)產(chǎn)，組件至少在80%以上。

　　按照楊豹的預估，2023年是TOPCon元年，2024年是TOPCon主導的一年，今年出貨量中TOPCon占比將達到60%以上。而在天合光能的規劃中，除內蒙古有部分小產(chǎn)能尚未完全淘汰外，其余大部分產(chǎn)能均為N型產(chǎn)能，部分P型產(chǎn)能供貨僅為滿(mǎn)足過(guò)去的一些長(cháng)期訂單。

　　和業(yè)內一致的是，天合光能雖然在BC、HJT路線(xiàn)均有布局，但仍然傾向TOPCon在近兩年內保持市場(chǎng)主流技術(shù)地位的判斷。

　　“TOPCon技術(shù)在進(jìn)步，轉化率還有1%左右的提升空間。BC、HJT不一定就能超過(guò)TOPCon”，楊豹說(shuō)，“我認為，晶硅電池的終點(diǎn)應該是HBC，未來(lái)一定會(huì )轉向如鈣鈦礦這樣的新材料電池”。

　　技術(shù)路線(xiàn)加速迭代的同時(shí)，光伏企業(yè)出海還面臨“雙反”等政策限制。

　　“光伏是一個(gè)瞬息萬(wàn)變的行業(yè)。從中國開(kāi)始有光伏產(chǎn)業(yè)到現在，面對‘雙反’等海外挑戰已經(jīng)很多次了。在這個(gè)過(guò)程中，天合光能已經(jīng)成功闖過(guò)了前面的大調整期，也體現了經(jīng)營(yíng)的穩健性和抗風(fēng)險的能力。對于這些不確定性的因素，我們持積極的態(tài)度應對”，楊豹說(shuō)。

　　目前，天合光能在海外多個(gè)區域均有布局產(chǎn)能，比如印尼、美國本土等。按照天合光能的規劃，今年三季度印尼產(chǎn)能將會(huì )釋放，四季度則會(huì )迎來(lái)美國本土的產(chǎn)能釋放，這將在一定程度上抵御海外市場(chǎng)波動(dòng)的風(fēng)險。“從更加長(cháng)遠的布局來(lái)看的話(huà)，在阿聯(lián)酋我們也有投資規劃”，楊豹補充道。

　　談及于此，楊豹信心十足，言語(yǔ)堅定。他說(shuō)：“面對海外市場(chǎng)，我們最大的信心來(lái)自于中國有全球最完善的供應鏈體系，這不是海外某一個(gè)區域就能完成的。”

　　“一個(gè)組件看起來(lái)好像不大，但它背后的原材料大幾十種甚至上百種，目前光伏產(chǎn)業(yè)原材料完整的產(chǎn)業(yè)鏈只有中國有。東南亞現在的制造成本也比在中國高，系許多原料，包括輔材都要從中國運過(guò)去的緣故。所以這方面來(lái)講的話(huà)，我們倒不是很擔心。”

　　本文來(lái)源：時(shí)代周報 作者：何明俊 張汀雯